استیبل کوین های الگوریتمی چیست؟

ارزهای دیجیتالی مانند بیت‌کوین (BTC) و اتریوم (ETH) به شدت بی‌ثبات هستند. در حدی که قیمت‌گذاری برای آنها کار بسیار دشواری است. استیبل کوین ها با قفل کردن قیمت های خود روی یک ارز شناخته شده از این مشکل جلوگیری می کنند. علاوه بر این، ثبات قیمتی آنها به بسیاری اجازه می دهد تا به عنوان یک ارز در یک بازار کریپتو مورد استفاده قرار گیرند.

استیبل کوین ها چیست و چگونه کار می کنند؟

استیبل کوین ها ارزهای رمزپایه ای هستند که ارزش آن ها به یک ارز ثابت مانند دلار آمریکا، سایر ارزهای رمزنگاری شده یا کالایی مانند نفت یا طلا مرتبط است و در نتیجه قیمت نسبتاً ثابتی دارد.

استیبل کوین ها ارزهای رمزپایه ای هستند که قیمت آنها به یک دارایی خاص وابسته است که اغلب، اما نه همیشه، دلار ایالات متحده است.

اما چه چیزی این نوع ارز دیجیتال را در مقایسه با توکن های رمزنگاری کلاسیک بسیار خاص می کند؟

احتمالاً از فراز و نشیب های شدید ارزش گذاری برخی از ارزهای دیجیتال سنتی در مدت زمان کوتاهی آگاه هستید. با یادآوری قیمت تاریخی بیت کوین در فوریه ۲۰۲۱، قیمت بیت کوین از حدود ۳۲۰۰۰ دلار به ۵۸۰۰۰ دلار تقریبا دو برابر شد، اما پس از آن به طور چشمگیری کاهش یافت و اکنون به حدود ۲۰۰۰۰ دلار رسیده است.

چنین نوساناتی یا به اصطلاح “نوسانات کوتاه مدت”، این ارزهای دیجیتال را برای استفاده روزمره توسط عموم نامطلوب می کند.

با هدف حفظ ارزش و قدرت خرید، پیوند با دارایی ها می تواند استیبل کوین ها را در برابر نوسانات بازار در فضای ارزهای دیجیتال انعطاف پذیرتر کند. به عنوان مثال، یکی از محبوب ترین استیبل کوین ها – تتر (USDT) – تقریباً در همه زمان ها برابر با ۱ دلار است. سایر استیبل کوین های محبوب عبارتند از USD Coin (USDC) و TerraUSD (UST).

برخلاف سایر ارزهای رمزنگاری شده، نه تنها یک استیبل کوین به دلیل ماهیت دارای پشتوانه آن، نوسانات بسیار کمتری دارد، بلکه نقش پل ارتباطی را در دنیای ارزهای دیجیتال برای تسهیل مبادلات تجاری و مبادلات روزانه ایفا می کند.

مزایای استیبل کوین ها عبارتند از:

• نوسانات کمتر
• معاملات با هزینه کمتر
• گزینه ای امن برای نگهداری دارایی ها در اکوسیستم کریپتو
• پرداخت های در لحظه

این مزایا استیبل کوین های الگوریتمی چیست؟ استیبل‌کوین‌ها را نسبت به دیگر توکن‌های رمزنگاری رقابتی‌تر می‌کند، زیرا آنها به دردسرهای مصرف‌کننده و تجاری بیت‌کوین و سایر توکن‌هایی که نه ثبات و نه مقیاس‌پذیری را برای تراکنش‌های در لحظه ارائه می‌دهند، دست می‌زنند.

در حال حاضر، کل سرمایه بازار تمام استیبل کوین های جهان به بیش از ۱۵۰ میلیارد دلار رسیده است. آنها بیش از نیمی از حجم تجارت کریپتوهای جهانی را در اختیار دارند و آنها را به یک دارایی مهم در اکوسیستم DeFi تبدیل می کند.

استیبل کوین ها چه کاربردی دارند؟

چهار نوع استیبل کوین وجود دارد:

• استیبل کوین های وثیقه فیات (محبوب ترین)
• استیبل کوین های دارای پشتوانه رمزنگاری
• استیبل کوین های دارای پشتوانه کالا
• استیبل کوین های غیر وثیقه ای

استفاده اولیه برای یک استیبل کوین، تسهیل معاملات در مبادلات رمزنگاری است. به جای خرید مستقیم بیت کوین با ارز فیات، مانند دلار آمریکا، معامله گران اغلب فیات را با یک استیبل کوین مبادله می کنند و سپس معامله ای را با استیبل کوین برای ارز دیجیتال دیگری مانند بیت کوین یا اتر انجام می دهند.

استیبل کوین ها می توانند به عنوان جایگزین پرداخت نیز عمل کنند. با استفاده از استیبل کوین‌ها، کسب‌وکارها می‌توانند پرداخت‌ها را با هزینه بسیار کم بپذیرند و دولت‌ها می‌توانند برنامه‌های انتقال نقدی مشروط را آسان‌تر از قبل اجرا کنند.

به دلیل تراکنش سریع ، استیبل کوین ها همچنین می توانند برای توزیع کمک های پولی بین ذینفعان در سراسر جهان استفاده شوند.

یکی دیگر از کاربردهای استیبل کوین ها ارسال وجوه در سراسر مرزهای بین المللی استSol Digital ، یک استیبل کوین که به واحد پول ملی پرو متصل است، در ماه سپتامبر در بلاک چین Stellar راه اندازی شد.

می توان با استفاده از آن بین افراد در کشورهای مختلف بدون کارمزد شخص ثالث برای انتقال پول برون مرزی مبادله کرد.

آیا استیبل کوین ها امن هستند؟

یکی از نگرانی های رایج در مورد استیبل کوین ها این است که آیا آنها نسبت به حساب های بانکی تحت نظارت ایالات متحده یا وجوه بازار پول از امنیت کمتری برخوردار هستند یا خیر.

سرمایه‌گذاران می‌توانند از دو طریق این مشکل را کاهش دهند: اولی توصیه‌های کلاسیک DYOR در زمینه رمزنگاری است . قبل از سرمایه‌گذاری، خودتان تحقیق کنید. قبل از اینکه به وجوه خود اعتماد کنید، نهاد صادرکننده، تاریخچه و پروژه های گذشته آنها را با جزئیات بررسی کنید.

علاوه بر این، اگر سرمایه‌گذاران اعتماد خود را به یک کوین از دست بدهند، به راحتی می‌توانند به سمت سایر استیبل کوین‌ها یا حتی سایر ارزهای دیجیتال حرکت کنند، زیرا استیبل کوین ها از لحاظ نوسانات مشکلی ندارند. با این حال، بر اساس ماهیت و مکانیسم ارزها، در صورتی که به اندازه کافی توسط ناشران تثبیت شده باشند، خطر شکست یا نوسان برای کوین ‌های پایدار ثابت نزدیک به صفر است.

در حال حاضر، مقررات استیبل کوین هنوز در اکثر حوزه های قضایی قابل بحث است. به عنوان مثال در ایالات متحده، گروه کاری رئیس جمهور در مورد بازارهای مالی، متشکل از روسای وزارت خزانه داری ایالات متحده، فدرال رزرو، SEC و CFTC، گزارشی را در نوامبر ۲۰۲۱ منتشر کرده است. این گزارش خطرات مربوط به عدم شفافیت را افزایش می دهد.

به منظور یکپارچگی بازار و حمایت از سرمایه گذار، قانونی برای تنظیم ناشران استیبل کوین پیشنهاد شده است اما هنوز تصویب نشده است.

آینده استیبل کوین ها به چه صورت است؟

با استقبال رو به رشد ارزهای دیجیتال و ثباتی که استیبل کوین ها به DeFi می آورند، نقش اساسی آنها در اکوسیستم، فراهم کردن سهولت تجارت ارزهای رمزنگاری شده، سرمایه گذاری و وام دهی، تقویت می شود.

در حالی که قوانین برخی کشورها ممکن است محدودیت ها و الزامات بیشتری را برای ناشران استیبل کوین اعمال کند، پیش بینی می شود که آژانس های نظارتی مالی و سهامداران مرتبط به همکاری نزدیک بر روی راه هایی برای تقویت نوآوری مالی و در عین حال به حداقل رساندن خطرات مرتبط ادامه دهند.

استیبل کوین ارز دیجیتال چیست؟ – معرفی بهترین ها + ویدیو ☑️

استیبل کوین (Stable Coin) نوعی ارز دیجیتال با قیمت ثابت به حساب می آید که به وسیله ی دلار آمریکا، طلا یا غیره پشتیبانی می شود.

با توجه به نوسانات بسیار زیاد موجود در بازار ارز دیجیتال، وجود یک رمز ارز مبنا که قیمت استیبل کوین های الگوریتمی چیست؟ استیبل کوین های الگوریتمی چیست؟ آن همواره ثابت باشد؛ یک ضرورت به حساب می آید. همین عامل باعث شد استیبل کوین ها از جمله تتر (USDT)، USDC و … وارد بازار کریپتوکارنسی شوند.

در این مقاله از وبلاگ روتیکس ، قصد داریم اطلاعات جامعی از استیبل کوین ارز دیجیتال (Stable Coin) و انواع آن را در اختیار شما قرار دهیم و بهترین و با ثبات ترین استیبل کوین ها را به شما معرفی کنیم. علاوه بر این، در مورد مزایا و معایب و راه های کسب سود از این ارز های دیجیتال نیز صحبت خواهیم کرد.

استیبل کوین (Stable Coin) چیست؟

استیبل کوین ها مثل پل و زنجیره ای بین رمز ارزها و ارزهای فیات مانند دلار آمریکا و طلا عمل می کنند. دلیل آن است که این رمز ارزها توسط دارایی های مختلف پشتیبانی می شوند. به زبان ساده تر، به ازای هر تعداد توکن تولید شده؛ مقداری طلا، دلار یا دیگر دارایی ها، در خزانه بانک مرکزی آمریکا ذخیره شده است.

این ویژگی باعث می شود که قیمت این ارز دیجیتال در مقایسه با بیت کوین و سایر رمز ارزها، نوسانات بسیار کمتری را تجربه کند. به عنوان مثال، قیمت استیبل کوین تتر (Tether) که با نماد USDT شناخته می شود؛ همواره معادل یک دلار است.

یکی دیگر از دلایل ایجاد Stable Coin را می توان به غیرمتمرکز سازی آن نسبت داد. به عبارتی، با استفاده از این کوین ها (Coins)، قدرت مداخله دولت ها از طریق ارزهای فیات به میزان زیادی کاهش می یابد. امروزه میلیاردها دلار به صورت استیبل کوین ها مانند USDC و USDT ذخیره شده اند؛ چرا که این ارز های دیجیتال یک روش امن جهت در امان ماندن از نوسانات موجود در بازار کریپتو (Crypto) هستند.

چرا استیبل کوین در بازار ارز دیجیتال اهمیت دارد؟

شاید بتوان اصلی ترین اهمیت استیبل کوین ها را در حفظ امنیت دارایی کاربران از نوسانات بازار دانست. به عبارتی، در ریزش های بازار کریپتوکارنسی، قیمت این ارزهای دیجیتال تغییر نمی کند و روش مناسبی جهت نگهداری کوتاه مدت دارایی ها به حساب می آید. اگر چه، اهیمت این رمز ارزها تنها به این قسمت ختم نمی شود.

با استفاده از این توکن ها، امکان جابه جایی نقدینگی با کمترین کارمزد وجود دارد. به عنوان مثال، شما قادر خواهید بود که با کارمزد یک دلاری، هزاران دلار از نقدینگی خود را به راحتی جابه جا کنید. حتی کاربران ایرانی نیز به راحتی می توانند از این مزیت برخوردار شوند.

همچنین می توان استیبل کوین ها را استیک (Stake) کرده و از آن سود سالیانه به دست آورد. پلتفرم های مختلفی این قابلیت را ارائه می دهند. در ادامه در مورد این ویژگی Stable Coin بیشتر صحبت می کنیم.

استیبل کوین چیست – معرفی بهترین استیبل کوین ها | روتیکس

با انواع استیبل کوین ها و نحوه کار آن ها بیشتر آشنا شویم؟

رمز ارزهای مختلفی تحت عنوان استیبل کوین وارد بازار ارز دیجیتال شده اند. هر کدام از آن ها دارای ویژگی های مشخصی هستند و با هدف خاصی طراحی شده اند. در ادامه ۴ دسته از مهم ترین استیبل کوین ها را مورد بررسی قرار می دهیم.

1. استیبل کوین با پشتوانه ارز فیات

Stable Coin با پشتوانه ارز فیات، مهم ترین و معروف ترین رمز ارزهایی هستند که با آن ها آشنا می شوید. این توکن ها توسط ارزهایی مانند دلار آمریکا، یورو یا پوند انگلیس پشتیبانی می شوند. این توکن ها ساده ترین استیبل کوین ها هستند که با نسبت 1:1 وارد بازار می شوند. به عبارتی، هر توکن معادل یک واحد از ارز پشتیبانی کننده است.

کاربران خارج از ایران می توانند این توکن ها را به پوند، دلار یا یورو تبدیل کنند. البته این قابلیت برای کاربران ایرانی اندکی متفاوت است. افراد مقیم ایران جهت تبدیل این رمز ارزها به ارزهای ملی، باید از طریق صرافی های ایرانی مانند روتیکس عمل کنند. پس از فروش این توکن ها، معادل آن را بر حسب ریال دریافت خواهند کرد.

مهم ترین مزیت استیبل کوین بر پایه ارز فیات را می توان سادگی آن به دلیل ساختار فیزیکی آن دانست. چرا که ارزهای ملی پشتوانه این رمز ارزها هستند. بنابراین حتی افراد مبتدی نیز به راحتی این دسته از ارزهای دیجیتال را درک می کنند. همچنین ثبات اقتصادی کشورهایی مانند آمریکا و انگلیس باعث ثابت ماندن قیمت این توکن ها می شود. از این دسته می توان تتر (USDT) و TrueSD را نام برد.

2. استیبل کوین با پشتوانه کالا

همان طور که از نام آن پیدا است؛ توکن هایی که توسط کالاهای قابل تعویض مانند فلزات گرانبها پشتیبانی می شوند؛ در این دسته قرار می گیرند. رایج ترین کالای قیمتی مورد استفاده در این دسته، استیبل کوین طلا است.

همچنین تعداد زیادی از استیبل کوین ها توسط کالاهای دیگر مانند املاک و مستغلات، نفت و سایر فلزات گرانبها پشتیبانی می شوند. صاحبان Stable Coin با پشتوانه کالا، مالک یک توکن با پشتوانه مشهود و قابل لمس هستند. این مورد اساسا مهم ترین مزیت این دسته از توکن ها به حساب می آید.

علاوه بر آن، کالاها معمولا در طول زمان افزایش قیمت مشهودی را تجربه می کنند. همین مزیت باعث می شود که افراد زیادی به سمت این دسته از استیبل کوین ها جذب شوند. به بیان دیگر، با استفاده از این ارزهای دیجیتال، علاوه بر امکان جابه جایی و انجام معامله بر روی رمز ارزها، بر روی طلا یا سایر کالاها نیز سرمایه گذاری کرده اید. از این دسته می توان توکن های DGX، TCX و SRC را نام برد.

DGX با نام دیجیکس گلد (Digix Gold) یک استیبل کوین با پشتوانه طلا است که در شبکه ERC-20 اتریوم راه اندازی شده است. هر DGX معادل یک گرم طلا در نظر گرفته می شود. TCX و SRC نیز به ترتیب دارای پشتوانه سکه تیبریوس (Tiberius Coin) و املاک و مستغلات هستند.

3. استیبل کوین با پشتوانه ارز دیجیتال

در نگاه اول استفاده از ارز دیجیتال به عنوان پشتوانه، با هدف Stable Coin که ثبات قیمتی است؛ در تضاد به نظر می رسد. برای جبران این مشکل، سازندگان این توکن ها، از مقدار ارز دیجیتال بیشتری به عنوان پشتوانه استفاده می کنند.

به عنوان مثال، فرض کنید برای ایجاد ۵۰۰ دلار استیبل کوین، از ۱۰۰۰ دلار ارز دیجیتال به عنوان پشتوانه استفاده کنید. در این صورت، در صورت افت قیمت ارز دیجیتال، قیمت توکن به میزان نصف پشتوانه آن کاهش می یابد.

اگرچه نوسانات قیمتی مهم ترین مشکل استیبل کوین با پشتوانه ارز دیجیتال است؛ با این حال، هدف از ایجاد این توکن ها، تمرکز زدایی استیبل کوین های الگوریتمی چیست؟ آن ها است. وجود این استیبل کوین ها، تراکنش ها را ایمن تر و شفاف تر می کند؛ چرا که یک نهاد و دولت واحد بر روی آن نظارت ندارد.

همچنین، تعدادی از این کوین ها (Coins) از چندین ارز دیجیتال مختلف جهت کاهش ریسک ناشی از نوسانات بازار استفاده می کنند. در نهایت، اگرچه تمرکز زدایی و نقدینگی بیشتر، از مزیت های این توکن ها به شمار می آید؛ با این حال، همواره جز پیچیده ترین استیبل کوین ها جهت سرمایه گذاری در بازار ارز دیجیتال بوده اند.

4. استیبل کوین الگوریتمی

دسته چهارم شامل استیبل الگوریتمی یا بدون پشتوانه است. این توکن ها از هیچ کالا، رمز ارز یا ارز فیات به عنوان پشتوانه خود استفاده نمی کنند. بنابراین سوالی که پیش می آید این است که این استیبل کوین ها چگونه ارزش گذاری می شوند؟

این دسته، از الگوریتم های مختلف جهت ارزش گذاری بر روی توکن های خود استفاده می کنند. مهم ترین مکانیسم شامل کنترل عرضه و تقاضا است. در این روش، با افزایش قیمت، تعداد توکن های عرضه شده افزایش می یابد تا قیمت کاهش پیدا کند. همچنین در صورت کاهش قیمت Stable Coin، توکن سوزی انجام می شود تا قیمت ها دوباره به سطح اولیه برگردد.

اصولا استیبل کوین الگوریتمی با استفاده از مکانیسم عرضه و تقاضا، قیمت خود را ثابت نگه می دارد. همچنین ذکر این نکته نیز مهم است که این دسته از توکن ها، بالاترین سطح از تمرکز زدایی و استقلال را ارائه می دهند. در نهایت، با وجود تمام جنبه های مثبت این توکن ها، در صورت سقوط بازار، با توجه به عدم پشتوانه پولی، کاربران ممکن است دارایی خود را به طور کامل از دست بدهند.

در جدول زیر، Stable Coin هایی را به عنوان مثال از هر دسته مشاهده می کنید.

تی وی ال(TVL) ترون با سرعت گرفتن استیبل کوین الگوریتمی USDD به 6 میلیارد دلار می رسد

استیبل کوین الگوریتمی ترون – USDD – با افزایش ارزش بازار آن به بیش از 600 میلیون دلار، سرعت بسیار بالایی پیدا کرده است. این موضوع همچنین نقش مهمی در ارزش رو به رشد قفل شده در پروتکل های DeFi در شبکه ایفا کرده است.

علیرغم اتفاقی که برای استیبل کوین الگوریتمی UST Terra افتاد، جایگزین دیگری که در اوایل ماه مه ظاهر شد نیز در حال رشد است.
اگرچه هنوز با ارزش بازار سابق UST فاصله زیادی دارد، USDD Tron نیز در حال کسب موفقیت است.
داده‌های CoinGecko نشان می‌دهد که از زمان راه‌اندازی آن در ابتدای ماه می، USDD در حال حاضر دارای ارزش بازار بیش از ۶۰۰ میلیون دلار است و در حالت گسترش دائمی است.

این همچنین کل اکوسیستم دیفای Tron را بالا برده است، زیرا ارزش کل قفل شده در پروتکل های مختلف در شبکه به 6 میلیارد دلار نزدیک می شود.

همانطور که در تصویر بالا مشاهده می شود، TVL Tron در حال حاضر از مانند Avalanche، Solana و Polygon پیشی گرفته است و در حال حاضر سومین زنجیره بزرگ پس از اتریوم و BNB است (بر اساس آن معیار).

با این حال، پروتکلی که بیشترین ارزش قفل شده را دارد JustLend (JST) است و همچنین قابل توجه است که 9 پروتکل در شبکه وجود دارد که از نظر TVL غالب هستند.

این مطلب صرفاً ترجمه از منبع ذکر شده بوده و مسئولیت آن با آکادمی پرشیا بلاکچین نمی‌باشد.
منبع:cryptopotato

استیبل کوین چیست؟ | آشنایی با مفهوم Stablecoin و بررسی کاربردهای آن

امروز شاهد محبوبیت بسیار زیاد ارزهای دیجیتال در میان مردم در سراسر جهان هستیم. با سرعت گرفتن زندگی روزمره نیاز ما به این نوع جدید از تکنولوژی ملموس تر شده است. تعداد کاربران فعال در بازار ارزهای دیجیتال با گسترش بسیاری همراه بوده است. ورود هرچه بیشتر کاربران به بازار ارزهای دیجیتال موجب سود بیشتر سرمایه گذاران بزرگ و فعال این بازار می شود. در چنین بازار پر سودی که ارزها در آن با نوسانات کم و زیادی مواجه می شوند، ایده ای برای جلوگیری و کاهش ضرر مطرح گردید که در این مقاله به بررسی آن خواهیم پرداخت.
استیبل کوین همانطور که پیداست، در لغت به معنای ارز پایدار می باشد و در حقیقت نوع خاصی از رمز ارزها هستند که با ثبات قیمت موجب جلوگیری از ضرر و سودآوری برای سرمایه گذاران خود می شوند. این ثبات قیمت به دلیل این است که stablecoin معمولا نسبت 1 به 1 با یک ارز واقعی مانند دلار آمریکا به عنوان پشتوانه دارند.
در این مقاله علاوه بر توضیح مفهوم استیبل کوین، به بررسی کاربرد، مزایا، انواع آن و … پرداخته ایم. اگر مایلید تا با این نوع خاص از کوین ها آشنا شوید با ما در ادامه همراه باشید.

مفهوم استیبل کوین (Stablecoin)

می دانید که رمز ارزهایی مانند بیت کوین وابسته به دارایی خاصی نیستند و به همین دلیل با نوسانات بسیاری در طول زمان مواجه بوده اند. در حقیقت مفهوم استیبل کوین (Stablecoin) به همان معنای لغوی واژه یعنی ارز پایدار بازمیگردد. استیبل کوین یک ارز دیجیتال است که قیمت آن با ارزش دارایی دیگری ثابت می شود.

ارز های با ثبات وابسته با هدف کاهش نوسانات قیمت و نیز سودرسانی بیشتر به سرمایه گذاران خود به دنیا معرفی شده است. اغلب استیبل کوین ها برای جهت حفظ و ثبات قیمت به ارزهایی مانند دلار آمریکا یا یورو وابسته می باشند. اگرچه اتصال این نوع توکن ها به دیگر دارایی ها نیز امکان پذیر است. این نوع کوین، کریپتو دارایی زیربنایی را ردیابی می کند و ارزش خود را در طول زمان، حداقل نسبت به ارزی که به آن متصل شده است، ثابت نگه می دارد.

از آنجایی که هدف آن‌ها ردیابی دارایی است، این ارزهای پایدار اغلب توسط دارایی‌های خاصی که به آن متصل شده‌اند پشتیبانی می‌شوند. به عنوان مثال، سازمانی که یک ارز با ثبات را منتشر می کند، معمولاً در یک موسسه مالی که دارایی پایه را در اختیار دارد، ذخیره یا ایجاد می شود. بنابراین، یک استیبل کوین می تواند 100 میلیون دلار ذخیره داشته باشد و 100 میلیون کوین با ارزش ثابت 1 دلار برای هر کوین منتشر کند. اگر صاحب آن بخواهد کوین را نقد کند، در نهایت می توان پول واقعی را از ذخیره برداشت کرد.

🔰اولین استیبل کوین های الگوریتمی چیست؟ استیبل کوین بازار کریپتو در سال 2014 با نام تتر (USDT) معرفی و عرضه گردید. USD به معنای دلار آمریکا (United State) و T به معنای تتر می باشد. این نشان می دهد تتر در حقیقت یک استیبل کوین وابسته به دلار آمریکا می باشد. وابستگی Stablecoin به یک ارز یا دارایی استیبل کوین های الگوریتمی چیست؟ خاص به این معناست که با هرگونه افزایش و کاهش قیمت آن دارایی خاص، قیمت استیبل کوین مرتبط با آن نیز تغییر خواهد کرد.

این ساختار در تضاد با اکثر رمز ارزها مانند بیت کوین و اتریوم است که هیچ پشتیبانی ندارند. برخلاف این نوع توکن ها که قیمت آنها وابسته به دلار آمریکا است، این ارزهای دیجیتال نوسانات زیادی دارند، زیرا سفته‌بازان قیمت‌هایشان را بالا و پایین می‌برند و برای کسب سود بیشتر معامله می‌کنند.

استیبل کوین تنها متصل به دلار و یا یورو نمی باشند ؛ بلکه بسیاری از آنها وابسته به فلزات گران بها همچون طلا و نقره و الماس و … هستند. اما بیشتر این توکن ها دارای پشتوانه دلار آمریکا هستند. قیمت هر واحد از آنها برابر با یک دلار آمریکا محاسبه می شود. از مهم ترین و برترین استیبل کوین های وابسته به دلار آمریکا می توان به تتر (USDT)، یو اس دی سی (USDC) و بایننس یو اس دی (BUSD) اشاره نمود.

موارد استفاده از ارزهای با ثبات

ارزهای دیجیتالی که قیمت آنها ثابت است و نوسان زیادی ندارند، در میان معامله گران دارای جایگاه بسیار خوبی است. یکی از مواردی که به مهم ترین ویژگی این مفهوم اشاره دارد آن است که، Stablecoin موجب جلوگیری از نوسانات بی اندازه ارزها در بازار کریپتو می شود. در واقع این نوع ارزها با ثبات قیمت یکی از مشکلات اساسی در بازار ارزهای دیجیتال را حل و فصل نموده است.

آنتونی سیترانو، یکی از بنیانگذاران Acquicent (بازاری برای NFT) نظرات خود در رابطه با کریپتو را این گونه عنوان نمود:

ارزهای دیجیتالی مانند بیت‌کوین (BTC) و اتریوم (ETH) به شدت بی‌ثبات هستند. در حدی که قیمت‌گذاری برای آنها کار بسیار دشواری است. استیبل کوین ها با قفل کردن قیمت های خود روی یک ارز شناخته شده از این مشکل جلوگیری می کنند. علاوه بر این، ثبات قیمتی آنها به بسیاری اجازه می دهد تا به عنوان یک ارز در یک بازار کریپتو مورد استفاده قرار گیرند.

مزایا و معایب استفاده از استیبل کوین

به جز موارد مطرح شده که بیشتر به فواید و مزیت های Stablecoin اشاره دارد، مزایا و معایب دیگری نیز در ارتباط با این نوع توکن ها مطرح شده است. در ادامه به تشریح آنها به طور کامل تر می پردازیم.

مزایا

• استیبل کوین به ارزها و دارایی های دنیای واقعی ما متصل است.
• با استفاده از این نوع توکن ها می توان به داد و ستد و معاملات جهانی استفاده نمود.
• هزینه انجام تراکنش بسیار ناچیز می باشد.
• سرعت انتقال دارایی در این پلتفرم بسیار بالا است.
• تریدرها می توانند با استفاده از این نوع دارایی ها با قیمت پایدار، ارزش سرمایه خود را تا حد بسیار زیادی حفظ نمایند.
• با دارایی هایی همچون طلا و نقره و الماس نیز قابل پشتیبانی هستند.

معایب

• به نهادهای خاص بازار کریپتو وابستگی دارد.

• اگر روزی بازار کریپتو از بین برود، سرمایه قرار گرفته در Sablecoin هم نابود خواهد شد.

• برخی از انواع آنها قابل دستکاری می باشد.

انواع استیبل کوین (Stablecoin)

در حقیقت منظور ما از انواع ارز پایدار (Stablecoin)، معرفی استیبل کوین هایی می باشد توسط منابع یا دارایی های متفاوتی پشتیبانی می شود که در ادامه به توضیح هر یک از آنها پرداخته ایم.

• ارز با ثبات با پشتوانه ارز فیات (Fiat-collateralized Stablecoin)
• Stablecoin با پشتوانه ارز دیجیتال
• ارز پایدار با پشتوانه فلزات گران بها
• استیبل کوین الگوریتمی

استیبل کوین با پشتوانه ارز فیات

اصلی ترین و مهم ترین استیبل کوین های بازار کریپتو با پشتوانه ارز فیات می باشد. این نوع دارایی از پشتوانه یک ارز فیات مثل یورو، پوند یا دلار برخوردارند که ساده ترین نوع از این دسته می باشند. در واقع یک ارز پایدار برابر با یک واحد ارز مانند دلار یا یورو می باشد.

🔰در نتیجه، هر استیبل کوین با پشتوانه فیات دارای ارز فیات واقعی در یک حساب بانکی برای پشتیبان گیری از آن است. کاربران می توانند کوین های خود را بازخرید کنند. زیرا نهاد مدیریت Stablecoin مقدار مربوطه ارز فیات را از ذخیره آنها می گیرد و به حساب بانکی کاربر ارسال می کند. در همان زمان، مقدار معادل استیبل کوین از گردش خارج شده و یا از بین می رود.

استیبل کوین دارای پشتوانه فیات، به دلیل مزیت ساختاری یکی از ساده ترین ارزهای با ثبات هستند. بنابراین این نوع توکن ها می‌توانند نقش بزرگی در تشویق پذیرش در مقیاس بزرگ از استیبل کوین‌ها داشته باشند. ثبات اقتصاد کشور نوسانات محدود در ارزش استیبل کوین را تضمین می کند.

ارز پایدار با پشتوانه ارز دیجیتال

مهم‌ترین ویژگی که می‌توانید در میان دسته‌های استیبل کوین شناسایی کنید، تمرکز زدایی آنهاست. استیبل کوین‌ با پشتوانه ارز دیجیتال می‌تواند به فرآیندها کمک کنند تا با امنیت بهتر و شفافیت بیشتری عمل کنند.

✅ بدون آنکه هیچ نهاد واحدی بر روی وجوه شما کنترل داشته باشد، از مزایای تمرکز زدایی استیبل کوین های الگوریتمی چیست؟ برخوردار هستید.

علاوه بر این، استیبل کوین‌های دارای پشتوانه ارز دیجیتال دارای مزیت نقدینگی بهبود یافته نیز هستند. با این وجود استیبل کوین های دارای وثیقه رمزنگاری شده یکی از پیچیده ترین انواع استیبل کوین هستند که در حال حاضر مورد استفاده قرار می گیرند.

ارز با ثبات با پشتوانه فلزات گران بها

همانطور که مشخص است، استیبل کوین‌های دارای پشتوانه کالا انواع مختلفی از دارایی‌های قابل تعویض مانند فلزات گرانبها هستند.

✅ رایج ترین کالایی که به عنوان وثیقه برای استیبل کوین های دارای پشتوانه کالا استفاده می شود، طلا است.

علاوه بر این، شما همچنین می توانید بسیاری از استیبل کوین های دیگر را با پشتوانه دارایی هایی مانند املاک، نفت و فلزات گرانبها به جز طلا پیدا کنید. صاحبان استیبل کوین های دارای وثیقه کالا، اساساً مالکیت یک دارایی مشهود با ارزش واقعی را اعمال می کنند. این یک مزیت بزرگ نسبت به اکثر ارزهای دیجیتال است.

کالاها عموماً امکاناتی را برای افزایش ارزش در طول زمان ارائه می دهند. در نتیجه، این گونه از استیبل کوین‌ها انگیزه‌ بیشتری برای افرادی که از استیبل کوین‌های دارای پشتوانه فلزات گران بها استفاده می‌کنند، ارائه می‌دهد. به علاوه، استیبل کوین با پشتوانه فلزات گران بها نیز این امکان را برای هر کسی در جهان فراهم می کند تا بر روی فلزات گرانبها مانند طلا سرمایه گذاری کند.

⚠️متاسفانه چنین امکانی بیشتر به طبقه دارای امتیاز مالی محدود می شد. با این حال، ارزهای پایدار دارای پشتوانه فلزات گران بها فرصت‌های جدیدی را برای سرمایه‌گذاری برای افراد عادی، صرف نظر از موقعیت جغرافیایی و مالی آنها، ایجاد می‌کنند.

استیبل کوین الگوریتمی

استیبل کوین های غیر وثیقه استیبل کوین های الگوریتمی چیست؟ ای یا الگوریتمی، نوعی دیگر از این رمز ارزها هستند که در واقع هیچ دارایی یا وثیقه ای برای حمایت از آنها وجود ندارد. سوالی که پیش می آید این است که وقتی استیبل کوین‌ الگوریتمی هیچ وثیقه‌ای برای پشتیبان‌گیری ندارد، چرا در این دسته طبقه‌بندی می‌شوند؟

↙️Stablecoin بدون وثیقه یا الگوریتمی از یک الگوریتم ویژه برای کنترل عرضه استیبل کوین پیروی می کنند. چنین رویکردی به عنوان سهام حق بیمه نیز شناخته می شود. با افزایش تقاضا ، ارز با ثبات جدیدی ایجاد می شود تا قیمت را به سطح عادی کاهش دهد. به همین دلیل آنها را در این دسته قرار می دهیم.

چرا باید در مورد انواع Stablecoin بدانیم؟

علاقه به یادگیری درباره استیبل کوین ها تا حد زیادی به رکود عمیق بازار مربوط می شود. سطوح عظیم نوسانات در دنیای کریپتو که در ابتدا به آن اشاره کردیم، از دلایل عمده در افزایش تقاضا برای استیبل کوین ها بوده است.

• بزرگترین استیبل کوین، تتر یا USDT ، ارزش بازاری تقریباً 58 میلیارد دلاری دارد.
• دومین ارز با ثابت بزرگ در اقتصاد کریپتو، یو اس دی کوین یا USDC ، دارای ارزش تقریبا 15 میلیارد دلار است.

🔰در نتیجه شما می توانید به وضوح سطوح محبوبیت ارز پایدار و دلایل اشتیاق تریدر ها برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد دسته های گوناگون استیبل کوین را مشاهده نمایید.

جمع بندی

همانطور که در این مقاله عنوان شد، استیبل کوین (Stablecoin) همان ارز پایدار وابسته است. ارزهای با ثبات در حقیقت نوعی ارز دیجیتال هستند که برای اثبات قیمت ارزها در بازار کریپتو به وجود آمده اند. این اثبات قیمت Stablecoin وابسته به نوعی از دارایی ها هستند. انواع پشتوانه هایی که این نوع توکن ها به آن وابسته اند شامل، ارزهای فیات، ارزهای دیجیتال، فلزات گران بها و همچنین استیبل کوین های الگوریتمی می شود. استیبل کوین ها نقشی اساسی در اکوسیستم ارز های دیجیتال بازی می کنند و طی سال گذشته پیشرفت های بسیاری در زمینه افزایش نقدینگی و حجم معاملات داشته اند.

در صورتی که مطالب عنوان شده در این مقاله برای شما مفید بوده است، از دریافت نظرات شما خرسند خواهیم شد.

استیبل کوین چیست؟ | تنوع و مطمئن ترین استیبل کوین ها

به احتمال زیاد هنگام ورود به دنیای ارزدیجیتال ببین اولین چیز های که می شنوید استیبل کوین ها هستند.در این مطلب صفر تا صد استیبل کوین هارا آموزش میدهیم. استیبل کوین چیست؟ انواع آن و مطمئن ترین ان را معرفی میکنیم. با فیچک همراه باشید.

ارز فیات چیست؟

برای شروع بایستی با ارز های فیات اشنا شویم. ارز های فیات همان ارز های کاغذی رایج مثل دلار، یورو،ریال،پوند و… هستند. ارز های فیات در معاملات روزمره ما استفاده میشوند.

پگ کردن چیست؟

برای معرفی استیبل کوین ها ابتدا باید با مفهوم پگ در دنیای ارزدیجتال اشنا شوید. پگ در لغت یعنی میخ کردن. وقتی یک ارزی را پگ میکنیم درواقع داریم ارزش ان را به یک دارایی دیگر میخ میکنیم استیبل کوین های الگوریتمی چیست؟ و نواسانات آن منطبق با نواسانات آن دارایی می باشد.

پیشنهاد میکنیم ابتدا این مطلب را مطالعه کنید : پگ (Peg) در ارزدیجیتال چیست؟ + فایل صوتی

استیبل کوین چیست؟

استیبل کوین ها ارز هایی هستند که ارزش ان ها به یک ارز فیات پگ شده است . یعنی پشتوانه آن ارز های فیات می باشد. مثلا استیبل کوین های الگوریتمی چیست؟ ارزدیجیتال تتر(usdt) به دلار امریکا پگ شده و همیشه قیمت ان برابر 1 دلار می باشد. اگر قصد ورود به دنیای ارزدجیتال را دارید به احتمال زیاد بایستی با خرید تتر شروع کنید. تا این لحظه تتر بزرگترین استیبل کوین بازار بر اساس مارکت کپ می باشد. رتبه دوم برای ارز usdc می باشد که برای صرافی کوینبیس می باشد.

انواع استیبل کوین ها

استیبل کوین ها انواع مختلفی دارند که هر کدام مزایا و معایبی دارند. در ادامه میتوانید مهمترین دسته بندی آن را ببینید.

استیبل کوین با پشتوانه

بیشتر استیبل کوین های معروف بازار درحال حاضر در این دسته قرار دارند. استیبل کوین هایی که پشتوانه ان ها یک دارایی فیزیکی می باشد استیبل کوین های با پشتوانه می باشند.مثلا ارز USDT پشتوانه دلار امریکا را دارد یعنی به ازای هر یک USDT که در بازار وجود دارد در یک حساب بانکی یک دلار امریکا وجود دارد. این موضوع اطمینان به سرمایه گذاران را میدهد که همیشه میتوانند USDT خود را با دلار امریکا تعویض کنند.ارز USDC نیز همین گونه است اما مدیریت ان بر عهده صرافی کوینبیس می باشد.در ادامه در رابطه با این موضوع بیشتر صحبت میکنیم.

استیبل کوین الگوریتمی

با گسترش بازار و رشد دیفای، نیاز به یک استیبل کوین که به صورت غیر متمرکز مدیریت استیبل کوین های الگوریتمی چیست؟ شود حس شد. مثلا از کجا معلوم واقعا یک حساب بانکی وجود داشته باشد که به میزان تمامی USDT ها دلار در آن وجود داشته باشد؟ بنیاد تتر که مالک ارز USDT می باشد حساب رسی شفافی ندارد و همیشه این شایعه وجود دارد که این بنیاد در حال تولید بی پشتوانه USDT است. بر همین اساس توسعه دهندگان در تلاش هستند با ساختار هایی غیر متمرکز و قواعد اقتصادی و ریاضی استیبل کوین هایی بدون پشتوانه دارایی فیزیکی خلق کنند. از بزرگترین استیبل کوین الگوریتمی بازار می توان به DAI اشاره کرد. که توانسته مدت زیادی حتی در زمان ریزش های عیمق بازار نسبت 1 به 1 با دلار امریکا را حفظ کند.

استیبل کوین های الگوریتمی اگرچه به ما اطمینان میدهند ما ارز بی پشتوانه تهیه نمیکنیم اما ریسک های دارند. مثلا ارز USTC که برای بنیاد LUNA بود نتوانست در برابر ریزش بازار دووام بیاورد و ارزش آن اکنون 0.04 دلار امریکا می باشد و خیلی ها ضرر زیادی کردند. قبل از استفاده از استیبل کوین های الگوریتمی حتما باید ان را بررسی کنید.

پیشنهاد میکنیم این مطلب را مطالعه کنید :

مطمئن ترین استیبل کوین چیست؟

بین استیبل کوین های با پشتوانه و استیبل کوین های الگوریتمی انتخاب یک مورد به عنوان مطمیئن ترین همیشه سخت بوده . استفاده از استیبل کوین های با پشتوانه معمولا اسان تر است چراکه این ارز ها مخصوصا USDT همه جا در دسترس می باشد.این ارز ها به خاطر اینکه بر روی بلاکچین های مختلف تولید شده اند میتوان ان ها را با کارمزد کمتری هم انتقال داد. اما با همه این مزایا همچنان ریسک بی پشتوانه بودن ان ها هست. ما پیشنهاد میکنیم برای نگهداری و انتقالات مبالغ بالا از استیبل کوین الگوریتمی DAI استفاده کنید. شما میتوانید در صرافی ها به راحتی از تتر برای معاملات استفاده کنید و تهدیدی ندارد اما در همان صرافی نیز برای نگهداری مبالغ سنگین برای مدت زیاد از DAI استفاده کنید.